Процентные ставки по кредитным и депозитным операциям кредитных организаций в рублях
В августе отмечался рост процентных ставок на кредитном рынке, при этом ставка по долгосрочным кредитам физическим лицам (включая льготные ипотечные жилищные кредиты) несколько снизилась. Наряду с этим продолжилось увеличение депозитных ставок, в большей степени — по краткосрочным операциям.
|
Краткосрочные
|
Долгосрочные
|
|---|---|
|
п.п. м/м; п.п. г/г
|
п.п. м/м; п.п. г/г
|
| Кредиты ФЛ | |
|
19,89% +0,85 +1,41 |
12,12% -0,21 -0,14 |
| Кредиты НО | |
|
12,24% +2,53 +2,43 |
11,24% +1,87 +2,78 |
|
Краткосрочные
|
Долгосрочные
|
|---|---|
|
п.п. м/м; п.п. г/г
|
п.п. м/м; п.п. г/г
|
| Вклады ФЛ | |
|
8,58% +2,89 +3,58 |
8,36% +0,90 +1,61 |
| Депозиты НО | |
|
9,17% +2,36 +2,61 |
8,79% +1,89 +1,03 |
В условиях повышения ключевой ставки Банка России до 12,0% в августе и увеличения доходности трехлетних ОФЗ до 10,51% стоимость привлеченных средств также скорректировалась вверх. При этом ставки по долгосрочным кредитам для розничных и корпоративных клиентов изменились разнонаправленно.
Динамика процентных ставок по долгосрочным операциям в рублях, % годовых
В августе 2023 года процентные ставки по краткосрочным и долгосрочным кредитам ФЛ изменились разнонаправленно и умеренно (менее 1 п.п.). При этом на рынке корпоративного кредитования наблюдался существенный рост процентных ставок. Вместе с тем кредитные ставки в целом преимущественно превышали значения годом ранее, за исключением долгосрочных кредитов ФЛ.
Средневзвешенные процентные ставки по кредитам в рублях, % годовых
Средневзвешенная ставка по краткосрочным кредитам ФЛ увеличилась на 0,85 п.п., составив 19,89%, а по долгосрочным операциям — уменьшилась на 0,21 п.п., до 12,12%.
Стоимость долгосрочных автокредитов за месяц возросла до 14,65%, превысив июльское значение на 0,79 процентного пункта.
Средневзвешенная ставка по ипотечным жилищным кредитам (ИЖК) понизилась с 8,25 до 8,04% в августе, чему в значительной степени способствовали выдачи кредитов по ранее одобренным заявкам с более низкой процентной ставкой и увеличение доли льготного кредитования.Динамика процентных ставок по кредитам ФЛ в рублях, % годовых
В детальном разрезе по срочности операций преимущественно по всем срокам ставки по кредитам ФЛ возросли, за исключением кредитов на срок свыше 3 лет (с наибольшей долей объема), стоимость которых сложилась ниже июльского показателя на четверть процентного пункта. Стоит выделить, что по кредитам на срок до 6 месяцев ставка изменилась наиболее заметно: +2,32 п.п. за месяц.
Динамика процентных ставок по кредитам ФЛ в рублях в разрезе по срочности операций, % годовых
По итогам августа доля выдач долгосрочных кредитов составила 97,43% от оборота розничного кредитования в целом.
Динамика структуры оборотов и годовые изменения процентных ставок по кредитам ФЛ в рублях
На рынке корпоративного кредитования рост ставок по краткосрочным кредитам опережал рост долгосрочных: по краткосрочным операциям ставка возросла на 2,53 п.п. и сложилась выше 12%; по долгосрочным — увеличилась на 1,87 п.п., до 11,24% годовых.
В годовом сопоставлении процентные ставки по краткосрочным и долгосрочным кредитам НО оказались выше на 2,43 и 2,78 п.п. соответственно.
Столь заметный прирост стоимости заемных средств для НО обусловлен более выраженным повышением ставок по кредитам субъектам малого и среднего предпринимательства (МСП) и увеличением их доли в обороте рынка. Так, в августе текущего года ставка по краткосрочным кредитам субъектам МСП составила 13,98%, что выше июльского показателя на 2,56 п.п., а по долгосрочным — 12,18% (+1,95 п.п. за месяц).Динамика процентных ставок по кредитам НО в рублях, % годовых
Как и на агрегированном уровне, в детальной разбивке по срочности операций процентные ставки по кредитам НО были выше июльских значений: диапазон изменений в целом составил от 1,4 до 4,24 п.п. (по кредитам на срок от 6 месяцев до 1 года).
Динамика процентных ставок по кредитам НО в разрезе по срочности операций, % годовых
В августе 2023 года доля краткосрочных операций выросла до 54,14% выданных кредитов НО при снижении удельного веса долгосрочных до 45,86%. Доли краткосрочных и долгосрочных кредитов МСП в общем объеме кредитов НО увеличились на 5,41 и 3,75 п.п., достигнув 15,86 и 21,45% соответственно.
Динамика структуры оборотов и годовые изменения процентных ставок по кредитам НО в рублях
В августе распределение наименьших и наибольших ставок по кредитам ФЛ и краткосрочным кредитам НО в разрезе по федеральным округам не претерпело явных изменений.
Однако следует отметить, что по кредитам НО на срок свыше 1 года лидерами по минимальным и максимальным ставкам стали Северо-Кавказский (8,21%) и Сибирский (12,36%) федеральные округа.
Средневзвешенные процентные ставки по кредитам ФЛ и НО в рублях по федеральным округам в августе 2023 года, % годовых
| Федеральный округ | Кредиты ФЛ | Кредиты НО | ||
|---|---|---|---|---|
| Краткосрочные | Долгосрочные | Краткосрочные | Долгосрочные | |
| п.п. м/м; п.п. г/г | п.п. м/м; п.п. г/г | п.п. м/м; п.п. г/г | п.п. м/м; п.п. г/г | |
| Центральный федеральный округ |
18,97 0,55 1,44 |
11,90 -0,20 0,17 |
12,73 3,23 2,84 |
11,00 1,70 2,69 |
| Северо-Западный федеральный округ |
19,66 0,96 0,83 |
12,01 -0,21 -0,15 |
10,59 1,18 0,60 |
10,86 0,93 3,05 |
| Южный федеральный округ |
19,76 1,37 0,77 |
12,21 -0,22 -0,16 |
12,15 2,07 2,75 |
11,48 1,36 2,65 |
| Северо-Кавказский федеральный округ |
19,66 1,02 0,74 |
13,32 -0,17 -0,44 |
9,72 1,88 2,88 |
8,21 -1,83 -0,19 |
| Приволжский федеральный округ |
20,67 1,00 1,50 |
12,13 -0,25 -0,52 |
11,05 1,09 1,49 |
11,96 2,38 3,95 |
| Уральский федеральный округ |
19,77 0,90 1,90 |
12,02 -0,27 -0,34 |
12,80 2,07 2,89 |
11,84 1,36 3,06 |
| Сибирский федеральный округ |
20,42 0,88 1,34 |
12,65 -0,17 -0,27 |
12,01 2,01 2,47 |
12,36 3,55 2,59 |
| Дальневосточный федеральный округ |
21,58 0,74 1,73 |
11,80 -0,15 0,11 |
11,54 0,84 1,10 |
10,58 2,19 0,62 |
Примечание. П.п. м/м — изменение в процентных пунктах к предыдущему месяцу, п.п. г/г — изменение в процентных пунктах к соответствующему месяцу предыдущего года (снижение — , увеличение — ).
На депозитном рынке наблюдалось повышение средневзвешенных ставок. По краткосрочным депозитам рост ставок был выраженнее относительно долгосрочных операций.
Средневзвешенные процентные ставки по вкладам ФЛ и депозитам НО в рублях, % годовых
Активное повышение депозитных ставок по краткосрочным операциям ФЛ привело к сближению доходностей по всем срокам привлечения средств. Процентная ставка по краткосрочным вкладам населения повысилась на 2,89 п.п., до 8,58%; по долгосрочным — на 0,90 п.п., до 8,36%.
Рублевые депозиты на срок до 1 года привлекались от НО по средневзвешенной ставке 9,17% (+2,36 п.п. к июлю), на срок свыше 1 года стоимость привлечения была несколько ниже — 8,79% (+1,89 п.п. за август).
Депозитные ставки по краткосрочным и долгосрочным операциям стали выше аналогичных показателей прошлого года: с ФЛ — на 3,58 и 1,61 п.п., с НО — на 2,61 и 1,03 п.п. (по краткосрочным и долгосрочным операциям соответственно).
По итогам августа в структуре оборота по привлеченным средствам как ФЛ, так и НО преобладали краткосрочные операции: 92,65 и 99,99% оборота средств соответственно.Динамика процентных ставок по вкладам ФЛ и депозитам НО в рублях, % годовых
По розничным и корпоративным депозитам наблюдалось однородное в разрезе по федеральным округам повышение ставок как в годовом, так и в месячном сопоставлении.
Распределение минимальных и максимальных ставок по вкладам ФЛ в разрезе по федеральным округам существенно не изменилось: по краткосрочным операциям наименьшая ставка была в Северо-Кавказском федеральном округе (7,62%), наибольшая — в Центральном (8,79%); по долгосрочным операциям минимальное значение ставки сложилось в Южном федеральном округе на уровне 6,44%, а максимальное — наблюдалось в Северо-Западном федеральном округе (8,91%).
По депозитам НО наибольшие и наименьшие значения ставок в августе распределились иначе. Минимальный показатель по краткосрочным операциям отмечен, как и в июле, в Северо-Кавказском федеральном округе, однако был намного выше сложившегося ранее значения ставки (+2,37 п.п. за август, до 8,47% годовых). Максимальный размер ставки по краткосрочным депозитам среди всех федеральных округов был зафиксирован в Приволжском федеральном округе (9,57%). Наименьший уровень ставки по корпоративным депозитам сроком свыше 1 года сложился в Сибирском федеральном округе (5,89%), а наибольшее значение — в Центральном федеральном округе (9,56%).
Средневзвешенные процентные ставки по вкладам ФЛ и депозитам НО в рублях по федеральным округам в августе 2023 года, % годовых
| Федеральный округ | Вклады ФЛ | Депозиты НО | ||
|---|---|---|---|---|
| Краткосрочные | Долгосрочные | Краткосрочные | Долгосрочные | |
| п.п. м/м; п.п. г/г | п.п. м/м; п.п. г/г | п.п. м/м; п.п. г/г | п.п. м/м; п.п. г/г | |
| Центральный федеральный округ |
8,79 2,98 3,69 |
8,58 0,79 1,68 |
9,14 2,37 2,54 |
9,56 2,83 1,65 |
| Северо-Западный федеральный округ |
8,46 2,73 3,54 |
8,91 1,34 2,12 |
8,97 2,43 3,34 |
7,59 0,14 2,96 |
| Южный федеральный округ |
8,38 2,78 3,73 |
6,44 0,70 0,32 |
9,43 2,21 2,34 |
7,61 1,57 1,63 |
| Северо-Кавказский федеральный округ |
7,62 2,58 3,09 |
8,57 1,42 2,01 |
8,47 2,37 2,41 |
9,18 2,79 5,11 |
| Приволжский федеральный округ |
8,33 2,75 3,39 |
8,63 1,24 1,72 |
9,57 2,46 2,67 |
8,83 2,74 2,29 |
| Уральский федеральный округ |
8,36 2,67 3,29 |
7,19 0,15 0,92 |
9,18 2,17 2,23 |
7,34 -0,67 2,11 |
| Сибирский федеральный округ |
8,41 2,97 3,39 |
8,80 1,11 1,99 |
9,09 2,28 2,41 |
5,89 -1,21 -2,24 |
| Дальневосточный федеральный округ |
8,29 2,86 3,26 |
8,65 0,90 1,70 |
9,05 2,34 2,51 |
8,55 1,35 1,67 |
Примечание. П.п. м/м — изменение в процентных пунктах к предыдущему месяцу, п.п. г/г — изменение в процентных пунктах к соответствующему месяцу предыдущего года (снижение — , увеличение — ).
Ощутимое повышение депозитных и умеренное увеличение кредитных ставок в августе привели к сужению спреда между процентными ставками по рублевым кредитным и депозитным операциям* ФЛ: на срок до 1 года — разница меньше на 2,04 п.п. и равна 11,31 п.п.; на срок свыше 1 года — сокращение спреда на 1,11 п.п., до 3,76 процентного пункта.
Спред между процентными ставками по кредитам и вкладам ФЛ в рублях, п.п.
По кредитным и депозитным операциям с НО в рублях месячная динамика изменения спреда оставалась разнонаправленной: по краткосрочным операциям он расширился на 0,17 п.п., достигнув 3,07 п.п., а по долгосрочным — сохранился вблизи уровня предыдущего месяца, сократившись всего на 0,02 п.п., до 2,45 процентного пункта.
Спред между процентными ставками по кредитам и депозитам НО в рублях, п.п.
Отдельно следует подчеркнуть, что с апреля 2022 года спреды остаются стабильно положительными как по операциям с ФЛ, так и с НО.