Сбережения домашних хозяйств
III квартал 2024 года
В III квартале 2024 года домашние хозяйства увеличили свои финансовые активы на 3,8 трлн рублей, а финансовые обязательства на 1,3 трлн рублей, в результате чего финансовые сбережения* продолжили рост и за последние 4 квартала составили 10,4 трлн рублей.
Операции за скользящие 4 квартала, млрд рублей
Рис. 1
Финансовые активы домашних хозяйств, млрд рублей
| Операции за год | Операции за квартал | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
Остаток на 01.10.2024 |
2021 | 2022 | 2023 |
III квартал 2023 |
IV квартал 2023 |
I квартал 2024 |
II квартал 2024 |
III квартал 2024 |
|||
| Финансовые активы, итого | 167 075 | 9 070 | 10 947 | 14 727 | 3 319 | 5 652 | 2 065 | 5 606 | 3 772 | ||
| Наличная валюта | 24 640 | 867 | 3 199 | 1 401 | 265 | -161 | -515 | 16 | -99 | ||
| Депозиты | 62 485 | 2 583 | 4 645 | 8 923 | 1 604 | 4 819 | 2 044 | 3 601 | 2 125 | ||
| Денежные средства на брокерских счетах | 443 | 92 | -415 | -99 | -62 | -40 | -50 | -73 | 10 | ||
| Долговые ценные бумаги | 4 512 | 906 | 47 | 400 | 39 | 97 | 115 | 311 | 279 | ||
| Займы | 1 150 | 131 | -232 | 167 | 42 | 14 | 11 | 61 | -9 | ||
| Акции и прочие формы участия в капитале | 55 427 | 1 832 | 2 167 | 1 914 | 377 | 559 | 256 | 100 | 581 | ||
| Страховые и пенсионные резервы и пенсионные накопления | 7 699 | 283 | 15 | 72 | 21 | 53 | 51 | 126 | 453 | ||
| Дебиторская задолженность | 4 014 | 519 | 529 | 402 | 178 | -3 | 135 | 544 | 235 | ||
| Средства на счетах эскроу | 6 707 | 1 858 | 992 | 1 546 | 856 | 315 | 18 | 919 | 196 | ||
В структуре балансов финансовых активов российских домашних хозяйств на 01.10.2024 наибольший удельный вес занимали депозиты (37,4%), акции и прочие формы участия в капитале (33,2%) и наличная валюта (14,7%).
В III квартале 2024 года прирост сбережений домашних хозяйств традиционно происходил в основном за счет депозитов (+2,1 трлн рублей).
Прирост страховых резервов в III квартале (+446 млрд рублей) был максимальным за период с 2018 года и был связан с ростом премий по страхованию жизни.
В тоже время средства населения на счетах эскроу увеличились на 196 млрд рублей, что в несколько раз ниже показателя предыдущего квартала.
Данные показатели также доступны в ежемесячной публикации.
На покупку ценных бумаг домашние хозяйства направили 859 млрд рублей, что выше аналогичного показателя предыдущих кварталов.
Операции с финансовыми инструментами за скользящие 4 квартала, млрд рублей
Рис. 2
* Страховые и пенсионные резервы и пенсионные накопления, займы, дебиторская задолженность (за исключением счетов эскроу).
Вложения домашних хозяйств в ценные бумаги и прочие формы участия в капитале
В III квартале 2024 года домашние хозяйства увеличили инвестиции в долговые ценные бумаги (+279 млрд рублей) в основном за счет долгосрочных облигаций резидентов (+330 млрд рублей). Вложения в облигации нерезидентов сократились (−32 млрд рублей).
Прирост средств домашних хозяйств в акциях и прочих формах участия в капитале в III квартале 2024 года ускорился (+581 млрд рублей). Основной прирост был обеспечен инвестициями в паи и акции инвестиционных фондов-резидентов (+330 млрд рублей).
Операции с ценными бумагами и прочими формами участия в капитале за скользящие 4 квартала, млрд рублей
Рис. 3
Источники:
формы отчетности: 0409711, 0420415, 0420459; данные Московской Биржи о сделках репо.
Под участием в капитале подразумеваются котируемые и некотируемые акции, а также прочие формы участия в капитале.
Сравнение структуры финансовых активов домашних хозяйств по странам на 01.01.2024 (балансы, %)
Рис. 4
Источники:
Банк России (финансовые счета СНС); OECD Data.
В 2023 году домашние хозяйства привлекли кредитов и займов на 7,4 трлн рублей, что более чем в два раза превышает аналогичный показатель 2022 года (+2,8 трлн рублей).
Финансовые обязательства домашних хозяйств, млрд рублей
| Операции за год | Операции за квартал | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
Остаток на 01.10.2024 |
2021 | 2022 | 2023 |
III квартал 2023 |
IV квартал 2023 |
I квартал 2024 |
II квартал 2024 |
III квартал 2024 |
|||
| Финансовые обязательства, итого | 44 518 | 5 097 | 2 941 | 7 288 | 2 771 | 1 945 | 1 321 | 2 116 | 1 347 | ||
| Кредиты и займы | 43 387 | 5 062 | 2 820 | 7 348 | 2 812 | 1 812 | 1 295 | 2 197 | 1 352 | ||
| Кредиты кредитных организаций | 39 822 | 4 761 | 2 875 | 7 323 | 2 775 | 1 803 | 1 178 | 2 343 | 1 378 | ||
| Ипотечные жилищные кредиты | 19 806 | 2 514 | 2 444 | 4 828 | 1 679 | 1 519 | 476 | 1 178 | 482 | ||
| Потребительские ссуды | 15 735 | 1 934 | 358 | 1 631 | 785 | 6 | 506 | 828 | 492 | ||
| Автокредиты | 2 511 | 228 | -47 | 504 | 180 | 173 | 196 | 262 | 338 | ||
| Прочие кредиты | 1 187 | 105 | 83 | 324 | 108 | 94 | -30 | 47 | 40 | ||
| Требования по начисленным процентам | 583 | -20 | 37 | 37 | 23 | 10 | 30 | 29 | 25 | ||
| ИЖК, выкупленные ипотечными агентами | 1 804 | 178 | -189 | -278 | -45 | -105 | -67 | -62 | -72 | ||
| Займы, полученные от МФО (МКК и МФК) | 751 | 112 | 75 | 104 | 38 | 17 | 36 | 36 | 55 | ||
| Займы, полученные от прочих юридических лиц | 639 | -3 | 3 | 182 | 46 | 69 | 150 | -114 | -3 | ||
| Кредиты и займы нерезидентов | 372 | 13 | 56 | 17 | -1 | 29 | -2 | -6 | -5 | ||
| Кредиторская задолженность (включая векселя) | 1 131 | 35 | 121 | -60 | -41 | 133 | 26 | -81 | -5 | ||
В структуре финансовых обязательств домашних хозяйств на 01.10.2024 традиционно наибольшую долю занимала задолженность по банковским кредитам (39,8 трлн рублей), из которых задолженность по ипотечным жилищным кредитам составила 19,8 трлн рублей, сократившись в процентном отношении с 45,8% до 44,5% за последний квартал.
Займы, полученные населением от микрофинансовых организаций составили 0,7 трлн рублей, или 1,7% от общей задолженности домохозяйств.
Структура финансовых обязательств (балансы, %)
Рис. 5
* Прочие обязательства включают векселя, займы, полученные от нерезидентов, а также кредиторскую задолженность домашних хозяйств.
В III квартале 2024 года годовой прирост кредитования снизился после роста в течение последних пяти кварталов, главным образом из-за снижения прироста ипотечных жилищных кредитов более чем в два раза (до 482 млрд рублей) по сравнению с II кварталом, а также уменьшения прироста потребительских ссуд (до 492 млрд рублей). При этом прирост автокредитов за III квартал 2024 года стал максимальным за период с 2018 года и составил 338 млрд рублей.
Финансовые обязательства (операции за скользящие 4 квартала, млрд рублей)
Рис. 6
* Прочие обязательства включают в себя векселя, займы, полученные от нерезидентов, а также кредиторскую задолженность домашних хозяйств.
Источники:
формы отчетности кредитных организаций: 0409101, 0406006, 0409115; формы отчетности МФО, ломбардов, КПК, СКПК, ПУРЦБ, АСВ, форма федерального статистического наблюдения № П-6; бухгалтерская отчетность ипотечных агентов.
Информация о сбережениях сектора «Домашние хозяйства» позволяет улучшить согласованность данных баланса денежных доходов и расходов населения, финансовых счетов и секторальных балансов системы национальных счетов (СНС). Также она дает возможность получить более актуальную и детализированную информацию по финансовым активам и обязательствам домашних хозяйств для комплексного анализа:
- потребительского и сберегательного поведения граждан;
- предпочтений населения относительно инвестиций в различные финансовые инструменты;
- структуры заимствований населения;
- динамики и структуры финансового богатства как части общего благосостояния домашних хозяйств.
Нефинансовая часть сбережений отражается в счете операций с капиталом СНС, финансовое сбережение — это результирующая статья финансового счета СНС.
Норма сбережений – это отношение прироста (или уменьшения) сбережений населения к их располагаемым доходам за определенный период.
| Доходы домашних хозяйств | Доходы, включающие все поступления в виде оплаты труда, доходов от предпринимательской деятельности, пенсий, стипендий, пособий, доходов от собственности и другие. |
| Расходы домашних хозяйств, не включаемые в конечное потребление | Фактически выплаченные населением налоги и сборы; платежи по страхованию; взносы в общественные и кооперативные организации; проценты, уплаченные населением за кредиты. |
| Располагаемый доход | Доход, оставшийся после уплаты текущих налогов и взносов и получения трансфертов, доступный для потребления и сбережения. |
| Конечное потребление | Расходы на покупку товаров и оплату услуг. |
|
Сбережения |
Часть дохода, не потраченная на потребление и направленная на накопление нефинансовых и финансовых активов. |
|
Чистое приобретение нефинансовых активов |
Расходы на покупку недвижимости, драгоценностей и товаров длительного пользования. |
|
Чистое приобретение финансовых активов |
Приобретение финансовых активов за вычетом принятия финансовых обязательств. |
Информация о порядке формирования публикации «Показатель сбережений сектора «Домашние хозяйства» отражена в методологическом комментарии на сайте Банка России.
* Прирост финансовых активов за вычетом прироста обязательств (чистое кредитование/заимствование).