Финансовая устойчивость (применение Положения Банка России от 17.06.2025 № 858-П «О требованиях к финансовой устойчивости и платежеспособности страховщиков»)

Золото включается в расчет стоимости активов страховщика по ненулевой стоимости в соответствии с абзацем третьим подпункта 3.1.2 пункта 3.1 Положения Банка России № 858-П при условии, что это аффинированное золото в стандартных и мерных слитках и его учет осуществляется на металлических счетах ответственного хранения в кредитной организации на территории Российской Федерации.

Торгуемое на Московской бирже золото не является аффинированным золотом, так как поставка драгоценных металлов (золота) осуществляется в обезличенном виде на металлические счета участников клиринга. Для целей Положения Банка России № 858-П такой инструмент учитывается как право требования к квалифицированному центральному контрагенту НКО НКЦ (АО) в соответствии с подпунктом 3.1.12.2 пункта 3.1 Положения Банка России № 858-П.

Такие права требования к НКО НКЦ (АО) включаются в расчет риска 2 и концентрационного риска, а также учитываются при оценке риска изменения стоимости иных активов.

В соответствии с подпунктом 5.6.1 пункта 5.6 Положения Банка России № 858-П доля перестраховщика рассчитывается по каждому перестраховщику и каждому договору перестрахования. В связи с этим при расчете риска 2 необходимо группировать потоки на уровне договора перестрахования, и если по договору перестрахования получается отрицательная величина доли перестраховщика, то необходимо исключать отрицательную долю по каждому договору каждого перестраховщика.

Обязательства, возникающие при выпуске страховщиком ЦФА (здесь и в тексте Положения Банка России № 858-П сокращение «ЦФА» применятся к цифровым финансовым активам, не соответствующим условиям пункта 7.6 Положения Банка России № 858-П), оцениваются в размере максимально возможных выплат и учитываются при определении величины собственных средств (капитала) страховщика в соответствии с пунктом 4.7 Положения Банка России № 858-П.

Стоимость приобретенных страховщиком ЦФА для целей определения величины собственных средств (капитала) страховщика признается равной нулю в соответствии с подпунктом 3.1.24 пункта 3.1 Положения Банка России № 858-П.

 

Исключением являются выпущенные или приобретенные страховщиком цифровые финансовые активы, соответствующие условиям пункта 7.6 Положения Банка России № 858-П, выплата основного долга по которым зависит от факта наступления страхового случая по договору страхования, определенному в решении о выпуске цифровых финансовых активов (далее – перестраховочные цифровые финансовые активы). Для целей Положения Банка России № 858-П перестраховочные цифровые финансовые активы учитываются аналогично договорам перестрахования.

 

Например, страховщиком выпущен перестраховочный цифровой финансовый актив с величиной основного долга 1000 рублей и выплатой процентов при погашении 100 рублей.

При отсутствии страхового случая по договору страхования, указанному в решении о выпуске перестраховочного цифрового финансового актива (далее – основной договор страхования), максимальная выплата при погашении составит 1100 рублей (основной долг и проценты) (далее – номинальный размер).

При наступлении страхового случая по основному договору страхования денежные выплаты по перестраховочному цифровому финансовому активу осуществляются в соответствии с условиями, указанными в решении о выпуске перестраховочного цифрового финансового актива, в зависимости от размера страховой выплаты и размера произведенных расходов страховщика, связанных с урегулированием страхового случая по основному договору страхования, а также поступлений по суброгациям, регрессам и (или) от реализации годных остатков.

 

Страховщик, выпустивший перестраховочный цифровой финансовый актив (признается перестрахователем по договору исходящего перестрахования):

• учитывает обязательство по возврату основного долга и выплате процентов (депо убытков) в номинальном размере 1100 рублей согласно абзацу шестнадцатому пункта 7.6 и абзацу второму пункта 4.3 Положения Банка России № 858-П по справедливой стоимости в соответствии с МСФО (IFRS) 13 «Оценка справедливой стоимости» и внутренним документом, указанным в пункте 1.5 Положения Банка России № 858-П (далее – справедливая стоимость);
• учитывает в качестве доли перестраховщика в страховых резервах по договору исходящего перестрахования в соответствии с абзацем восемнадцатым пункта 7.6 Положения Банка России № 858-П величину, на которую уменьшаются его обязательства по выплате основного долга в случае урегулирования страховщиком убытка по основному договору страхования. При этом величина такой доли рассчитывается в соответствии с пунктом 5.6 Положения Банка России № 858-П с учетом условий, указанных в абзаце восемнадцатом пункта 7.6 Положения Банка России № 858-П;
• в случае если по основному договору страхования произведена страховая выплата, учитывает в соответствии с абзацем девятнадцатым пункта 7.6 Положения Банка России № 858-П величину, уменьшающую его обязательства по выплате основного долга перед обладателем перестраховочного цифрового финансового актива, как право требования к перестраховщику по договору исходящего перестрахования, стоимость которого рассчитывается по справедливой стоимости с учетом условий, указанных в абзаце девятнадцатом пункта 7.6 Положения Банка России № 858-П.

 

Страховщик, который приобрел перестраховочный цифровой финансовый актив (обладатель перестраховочного цифрового финансового актива, признается перестраховщиком по договору входящего перестрахования):

• учитывает право требования к страховщику, выпустившему перестраховочный цифровой финансовый актив (номинальный размер которого составляет 1100 рублей), которое оценивается по справедливой стоимости с учетом дисконтирования в соответствии с требованиями главы 3 Положения Банка России № 858-П, в том числе требованиями подпункта 3.1.12.1 пункта 3.1 и пункта 3.10 Положения Банка России № 858-П;
• оценивает величину, на которую может быть уменьшена выплата по приобретенному перестраховочному цифровому финансовому активу. Данная величина признается страховым резервом (резервом премий или резервом убытков) и оценивается в соответствии с главой 5 Положения Банка России № 858-П с учетом абзацев двадцатого – двадцать второго пункта 7.6 Положения Банка России № 858-П.

В соответствии с подпунктом 6.5.2.1 пункта 6.5 Положения Банка России
№ 858-П по каждой облигации, каждому займу строится прогноз денежных потоков согласно условиям исполнения обязательств по активу до ближайшей даты, по состоянию на которую в соответствии с условиями исполнения обязанным лицом указанные обязательства должны быть исполнены в полном объеме, и включает даты денежных потоков и их величины. То есть поток строится до ближайшей из дат: даты оферты (оферт), в соответствии с которой (которыми) инвестор имеет право продать облигацию эмитенту по номиналу (put-оферта) согласно условиям эмиссии облигации, или даты погашения актива.

В случае если будущие потоки по активу неизвестны, все будущие потоки равны последнему известному на расчетную дату денежному потоку. Для потока, зависящего от плавающей процентной ставки, будущие потоки определяются исходя из последнего известного на расчетную дату значения такой ставки. В случае, если по ценной бумаге (активу) первый купон (первый платеж) не определен и не получен, то все будущие потоки равны фиксированной части купона (процентной ставки) при наличии.

В соответствии с подпунктом 5.3.14 пункта 5.3 Положения Банка России № 858-П в расчете вспомогательной величины f участвуют все облигации, являющиеся государственными ценными бумагами Российской Федерации, удовлетворяющие указанным в этом подпункте требованиям, информация о цене закрытия в процентах от номинала которых опубликована на официальном сайте ПАО «Московская биржа» в информационно-телекоммуникационной сети «Интернет», вне зависимости от того владеет ими страховщик или нет.

Таким образом, значение вспомогательной величины f будет единым для всех страховщиков.

В соответствии с пунктом 10 приложения 1 к Положению Банка России № 858-П при оценке риска 2 для второй категории контрагентов число групп, на которое распределяются обязанные лица (g), отнесенные ко второй категории контрагентов, определяется исходя из концентрации на обязанное лицо, определенной для целей расчета риска 2, то есть в соответствии с подпунктом 6.5.10.1 пункта 6.5.10 Положения Банка России № 858-П. Аналогичным образом определяется значение показателя g для целей расчета риска 2 по третьей – пятой категориям контрагентов.

Нет, повторное согласование иных методов расчета страховых резервов не требуется, так как Положением Банка России № 858-П не установлено требование о неприменении страховщиком или о необходимости повторного согласования страховщиком методов расчета страховых резервов, решения о согласовании которых были приняты Банком России на основании Положения Банка России от 16.11.2021 № 781-П «О требованиях к финансовой устойчивости и платежеспособности страховщиков».

Также обращаем внимание, что в соответствии с пунктом 5.11 Положения Банка России № 858-П для применения согласованного Банком России иного метода расчета страховых резервов страховщику необходимо внести в положение о формировании страховых резервов сведения о нем (с указанием реквизитов письма Банка России о согласовании этого иного метода). Также согласно абзацу третьему пункта 5 Порядка и сроков составления отчетности по форме 0420155 «Отчет о страховых резервах страховщика», установленных в приложении 1 к Указанию Банка России от 15.07.2024 № 6805-У «О формах, сроках и порядке составления и представления в Банк России отчетности страховщиков, о порядке сообщения страховщиками Банку России информации о лицах, которым поручено проведение идентификации, упрощенной идентификации, обновление информации о клиентах, представителях клиентов, выгодоприобретателях и бенефициарных владельцах, о порядке сообщения страховщиками в Банк России сведений об опубликовании годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности страховщика, а также о порядке и сроках представления страховщиками в Банк России сведений и документов в отношении их филиалов, представительств и иных обособленных подразделений», в подразделе 1.3 указанной отчетности отражается информация по страховым резервам и доле перестраховщиков в них в той части и по тем учетным группам (дополнительным учетным группам, входящим в состав учетных групп), в которых страховщик применяет иные методы расчета страховых резервов, согласованные с Банком России (с указанием реквизитов писем Банка России о согласовании иных методов по показателю «Реквизиты писем Банка России о согласовании методов расчета страховых резервов, отличающихся от предусмотренных Положением Банка России № 781-П методов» (строка 61).